DNES JSEM KOUPIL TUTO AKCII

Trh se odrazil od 200denního průměru

Když se teď podíváme na trhy, SPY, tedy S&P 500 ETF, je nějakých 3,5 % od absolutního maxima, stejně tak Nasdaq. A můžeme vidět velmi pěkný odraz od 200denního klouzavého průměru. Máme tu velmi rychlý obrat do tvaru V – cena prorazila 200denní průměr, vrátila se zpět a zatím je to úplně ukázkový odraz.

Přehrajme si jen minulý týden, kdy jsme měli na trzích velmi negativní informace. Bylo tu 50% clo uvalené na Evropskou unii, potom snížení ratingu dluhu Spojených států od Moody's a také špatná aukce dluhopisů, kde vystřelily výnosy. To samozřejmě vystrašilo spoustu investorů a pro akcie to není moc dobré, protože pokud jsou výnosy na dluhopisech atraktivní, kdo by investoval do akcií. Takže jsme měli poměrně dost nahromaděných negativních informací.

Zajímavé bylo, co jsem pozoroval v pátek: trhy otevřely s gapem, na začátku dne se trochu pohybovaly dolů, ale uzavřely téměř na nule. Prakticky to znamená, že trh byl na velmi negativních zprávách neutrální. A to mám z trhu typicky vypozorované jako velmi pozitivní signál pro akcie a pro price action na následující dny nebo týdny. Včera byly trhy ve Spojených státech zavřené, ale Trump odložil cla na Evropskou unii, takže se bude jednat. Pravděpodobně to tedy nebude 50 %, ale něco mezi – jeho klasický postup, který s Evropskou unií provádí.

Nejvíce nenáviděná rally

Pokud jste poslouchali moje poslední video nebo jste v Live Roomu, víte, že je dost institucionálních peněz mimo trh. Instituce a fondy na rozdíl od retailových investorů tento propad nekupovaly, ale shortovaly ho, nebo jsou mimo akcie. Jsou tedy na akciích takzvaně podvážené a pravděpodobně je budou nahánět. Myslím si, že tohle je prakticky jedna z nejvíce nenáviděných rally – je velmi rychlá a i z pohledu retailových investorů, když se podíváme na průzkumy, je stále mnoho lidí na trh velmi medvědích.

Akcie ale podle mě už moc nezajímá, co se děje z makropohledu. Je to můj subjektivní názor – cokoliv tady řeknu, je subjektivní názor, neberte to jako finanční doporučení, investování je rizikové. Mně ale přijde, že se trh začíná soustředit na růst AI a na výsledky. Výsledková sezóna je téměř u konce a dnes bude mít earnings Nvidia, na což jsem hodně zvědavý. Z mého pohledu nevidím moc informací, které by trhu říkaly, že by měl jít dolů, což samozřejmě neznamená, že nemůže spadnout.

Při swingovém obchodování je velmi důležitý money management. Neprodávám barák, abych nakoupil swingové pozice, které vám ukážu, a nevybudoval jsem žádnou gigantickou pozici. Je to obchod, kde mám riziko pod kontrolou a jdu si pro pravděpodobný pohyb směrem nahoru. Je možné, že nemusí přijít – taková je realita.

Nvidia před výsledky

U Nvidie, která má dnes earnings, trh očekává zisk na akcii 0,73 dolaru a obrat za poslední kvartál 43,3 miliardy dolarů. Přestože ji nemám v portfoliu, je to za mě long. Earnings jsou samozřejmě binární záležitost, takže to může být buď, anebo, ale nevidím mnoho důvodů, proč by Nvidia měla spadnout. Jen z mého okolí – komukoliv jsem ukázal ChatGPT a podobné věci ohledně AI, používá to. Moje přítelkyně to používá na denní bázi. Lidé okolo nás, kteří vůbec nejsou políbení tímto světem, prakticky přestali používat Google a používají ChatGPT nebo Gemini.

Vidíme to i u firem jako Meta, Google nebo Tesla, které na svých rozvahách stále ukazují, že investují do čipů, potřebují jich víc a víc a budují mnohem větší zázemí pro umělou inteligenci. Nemyslím si, že je to věc, která v dohledné době někam zmizí. Přesto do Nvidie nejsem zainvestovaný, protože ta společnost má na mě hodně velkou tržní kapitalizaci a nedovedu si u ní představit úplně asymetrickou investici. Na to se soustředím v Live Roomu – na hledání menších firem s tržní kapitalizací, která má potenciál se několikanásobit. Nvidia tam nespadá, ale tradingově proč ne. Přes earnings ji ale kupovat nebudu, raději bych počkal, co to udělá.

Amazon: nová swingová pozice přes call opce

Je tu ale několik zajímavých setupů, které sleduji, a první z nich je na Amazonu. Amazon je nová pozice u Billa Ackmana, což je velmi dobrý investor, a ten řekl, že na Amazonu začíná budovat pozici, nebo ji možná už vybudoval, a že na Amazon nebudou mít cla příliš velký vliv. Amazon měl poměrně velký sešup dolů, teď se vrací zpět nad 200denní klouzavý průměr, dal pullback a zpětně testuje rezistenci. Potenciálně sleduji odraz zpátky nahoru a otestování předchozích vrcholů.

Je to swingová pozice, kterou začínám budovat – dnes jsem to posílal do Live Roomu, pokud tam jste. Nekupuji akcie, ale call opce, protože tak efektivněji využiji kapitál. Nemusím skládat takovou sumu, a pokud pohyb přijde, dosáhnu daleko zajímavějšího zhodnocení, protože je to pákový produkt – jedna opce kontroluje 100 akcií. Na nákupu akcií ale samozřejmě není nic špatného, a pokud začínáte, je podle mě dobré začít nejdřív obchodovat s akciemi a teprve pak proniknout do světa opcí.

Samozřejmě nevím, jestli cena půjde odtud rovnou nahoru, můžou tam být pohyby. Dnes je Amazon poměrně v plusu, nějakých 2,5 %, což na Amazon není zrovna málo, protože je to firma s větší tržní kapitalizací. Amazon nemám ani v investičním portfoliu, a call opce kupuji právě proto, že je to gigant a tolik se nehýbe. Čekám pohyb třeba na nějakých 228–230 dolarů. Z pohledu akcií to v procentech není nijak výrazný pohyb, ale z pohledu opcí je to úplně jiný svět. Proto rád používám opce právě na tyto velké firmy.

Meta: ještě silnější než Amazon

Velmi podobný setup můžeme vidět na Metě, která měla také velký propad. Tady je proražená trendová linie a od té doby jde jen nahoru. Podívejte se, kde je 200denní klouzavý průměr – pullback nedošel ani k němu. To nám říká, že Meta je ještě silnější než Amazon. Sedí nahoře u úrovně, kde předtím byla rezistence, a vypadá to, že si tu nachází základnu. Pokud tuto úroveň prorazí, je z mého pohledu šance, že by cena mohla pokračovat zpátky nahoru.

Money management a scénáře

Cokoliv tady kreslím, prosím vás, neznamená, že to tak bude. Znovu opakuji, klíčový je money management. Spousta lidí, kteří sledují různé tipy, se nechá velmi snadno ovlivnit, když někdo řekne „tohle je long, já kupuji“. Důležité ale je, kolik procent portfolia to je, přes jakou strategii, jaké další pozice ten člověk má a kdy bude obchod vypínat a kdy ne. To všechno podrobně rozebíráme v Live Roomu, kde dávám přesný komentář k tomu, proč vstupuji, proč kupuji tyto opce, kdy budu vystupovat a jak budu obchod řídit.

Je totiž běžné, že vstoupím do obchodu a jde to úplně na opačnou stranu. Jen velmi malý zlomek obchodů jede rovnou tím směrem, kterým chci. Většina swingových obchodů nás bude trápit a na to se jako tradeři musíme připravit – mít scénáře pod kontrolou a vědět, jak na ně reagovat. V Live Roomu si proto připravujeme scénáře, podle kterých obchodujeme, a když daná věc nastane, víme přesně, co udělat. Neobchodujeme tedy slepě. Money management je klíčový obzvlášť na marginovém účtu, pokud ho na obchodování používáte.

Uber: pullback na rozloučenou

Třetí akcií je Uber, což je jedna z největších pozic Billa Ackmana. Uber prorazil rezistenci na nový vrchol a dává krásný PNR – to je naše zkratka v Live Roomu pro „pullback na rozloučenou“. Cena po breakoutu, obzvlášť když je v teritoriu modré oblohy (blue sky territory), kde není žádná rezistence, často přijde zpět otestovat úroveň breakoutu, dá takzvaný pullback na rozloučenou a jede dál.

Uber má skvělé momentum. Při propadu jsme na něj v Live Roomu vypisovali put opce, které jsem už zavřel na nějakých 80 % zhodnocení z maximálního kreditu. Akcie velmi dobře držela – na chvíli se dostala k 200dennímu klouzavému průměru, pak se hned vrátila a teď je na absolutních nových vrcholech. Je to něco, co můžete sledovat pro případný swingový obchod do longu. Pokud by cena tuto úroveň zase prorazila dolů, je možné, že popojede k další zóně, a je dobré mít plán.

Já třeba používám scale in a scale out – nechodím do obchodu rovnou s plným objemem, ale vstupuji postupně. U swingu, kde budu na obchodě sedět třeba několik týdnů nebo kratších měsíců, nepotřebuji se vstupem chvátat. Můžu vstoupit, sledovat, jak se pozice vyvíjí, a když se vyvíjí dobře a dělá to, co chci, přidávám. Když jde proti mně, nepřidávám. Na začátku jsem to dělal úplně opačně. Většina lidí, když trh jde proti nim, začne dokupovat a průměrovat cenu. Já ale rád dokupuji a zvětšuji swingové pozice, když jdou mým směrem – tedy nahoru, pokud jsem long.

Neobvyklé nákupy call opcí na Amazonu

Vedle toho sleduji neobvyklou aktivitu na TradeStreet, což je aplikace, kterou jsem spoluzaložil. Sledujeme tam neobvyklé nákupy call opcí a na Amazon jich přišlo hodně – jen z dnešního dne můžete vidět dlouhou řadu. Dokonce tu máme jeden nad milion dolarů, za 1,7 milionu dolarů, se strikem 200 a expirací 17. prosince 2027. Já také rád volím delší expirace, protože proti mně tolik nepůsobí časový úpadek. Pozici ale nechci držet takhle dlouho, chci být co nejrychleji pryč – nahrazuji tím nákup akcií a efektivněji využívám kapitál. Když jsem prošel trojici Uber, Amazon a Meta, na Amazonu byla jednoznačně největší neobvyklá aktivita na call opcích, a proto jsem zvolil právě Amazon.

Live Room a workshopy

Pokud byste se mnou chtěli obchodovat a investovat živě, aktuálně máme extra 20% slevu na Live Room, což je uzavřená skupina, kde vysílám živě každý týden. Sdílím tam všechny své obchody a investice, s akciemi i s opcemi, máte k dispozici soukromý watchlist, férové hodnoty a spoustu informací z trhu, které sám čtu a interpretuji srozumitelným jazykem i pro začínající investory. Sleva platí i na workshopy pro začátečníky i pokročilé obchodníky, včetně opčních. Pokud jste nebyli, koukněte konkrétně na workshop o výpisech put opcí, což je skvělá strategie, i když máte investiční portfolio – můžete s ní velmi dobře vyboostovat profity a používají ji velcí investoři a hedgeové fondy. Doufám, že to pomohlo, a vidíme se u dalšího videa.